III pakopa ir fondai
Lietuvoje savarankiškas kaupimas ir investavimas yra skatinami per trečiąją pensijų pakopą (PF III) ir investicinį gyvybės draudimą (IGD). Esminis skirtumas, lyginant šias programas su savarankišku investavimu į akcijas, fondus ar ETF – mokestinės lengvatos. Pagrindinė paskata investuoti per PF III ar IGD (išlaikius investicijas tam tikrą laiką) yra netaikomas GPM nuo uždirbto investicinio pelno.
Tai, kad PF III taikoma GPM lengvata (investiciniam pelnui) yra šaunu, tačiau reikia gerai įsivertinti šio privalumo naudą visų patiriamų kaštų kontekste. Kaip matysite žemiau pateikiamoje lentelėje, valdymo įmonių taikomi atskaitymai bei einamieji mokesčiai skiariasi kardinaliai. Jūsų patogumui atrinkome visus pagrindinius Lietuvoje prieinamus 3 pakopos pensijų fondus, kurie suteikia galimybes investuoti į pasaulio akcijų indeksą.
| Valdytojas | Fondas / Kryptis | Priemonė | Įmokos iki 36 mėn. | Įmokos nuo 36 mėn. | Einamosios išlaidos |
|---|---|---|---|---|---|
| SEB | Fondas | 0% | 0% | 0,7% | |
| Swedbank |
Robur Access Edge Global
Valdymas:
Sekamas indeksas:
|
Fondas | 0% | 0% | 0,39% |
| SEB |
Index. Klimato ateitis
Valdymas:
Sekamas indeksas:
|
PF III | 0% | 0% | 0,72% |
| Goindex |
Pasaulio akcijų
Valdymas:
Sekamas indeksas:
|
PF III | 0% | 0% | 1,05% |
| Luminor |
Ateitis 16 – 50
Valdymas:
Palyginamasis indeksas:
|
PF III | 0% | 0% | 1,30% |
| SEB |
Pensija 18+
Valdymas:
Palyginamasis indeksas:
|
PF III | 0% | 0% | 1,41% |
| Swedbank |
Pensijos fondas 18+
Valdymas:
Palyginamasis indeksas:
|
PF III | 0% | 0% | 1,13% |
| SB |
INVL EXTREMO III 16+
Valdymas:
Palyginamasis indeksas:
|
PF III | 30% (pirmus 12 mėn.) | 0% | 1,70% |
| Luminor |
Tvari ateitis index
Valdymas:
Sekamas indeksas:
|
PF III | 0% | 0% | 0,77% |
| Valdytojas | Fondas / Kryptis | Priemonė | 1 mėn. | Šiemet | 12 mėn. | 3 metai | 5 metai |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| SEB |
Global Exposure Fund
Valdymas:
Sekamas indeksas:
|
Fondas | 1,33% | – | 27,94% | – | – |
| Swedbank |
Robur Access Edge Global
Valdymas:
Sekamas indeksas:
|
Fondas | 0,86% | – | 26,26% | 27,74% | – |
| SEB |
Index. Klimato ateitis
Valdymas:
Sekamas indeksas:
|
PF III | -0,82% | – | 24,84% | – | – |
| Goindex |
Pasaulio akcijų
Valdymas:
Sekamas indeksas:
|
PF III | -1,11% | – | 23,42% | – | – |
| Luminor |
Ateitis 16 – 50
Valdymas:
Palyginamasis indeksas:
|
PF III | -0,26% | – | 22,97% | 16,4% | 52,43% |
| SEB |
Pensija 18+
Valdymas:
Palyginamasis indeksas:
|
PF III | -0.09% | – | 21,1% | 17,9% | 57,18% |
| Swedbank |
Pensijos fondas 18+
Valdymas:
Palyginamasis indeksas:
|
PF III | -0,18% | – | 20,8% | – | – |
| SB |
INVL EXTREMO III 16+
Valdymas:
Palyginamasis indeksas:
|
PF III | -1,42% | – | 18,84% | 19,48% | 53,02% |
| Luminor |
Tvari ateitis index
Valdymas:
Sekamas indeksas:
|
PF III | -2,57% | – | 17,7% | 13,02% | – |
| iShares | MSCI ACWI | ETF | -0,76% | 0,00% | 25,02% | 28,39% | 74,65% |
Žemiau esančioje interaktyvioje skaičiuoklėje vizualiai pateikiame įvairių III pakopos pensijų fondų projekcinius rezultatus periodiškai investuojant tam tikrą fiksuotą sumą. Taip pat galite pasilyginti per ilgą laikotarpį sumokamus mokesčius (tarpininko ir GPM) jei investuotumėte per paprastus indeksinius fondus arba periodiškai pirktumėte ETF per brokerį.
SEB (PF III)
Luminor (PF III)
SB (PF III)
Swedbank (PF III)
Goindex (PF III)
Revolut (ETF)
| Viso investuota: € | Tarpininko išlaidos |
GPM | Uždarbis (po mokesčių) |
Portfelio vertė (po mokesčių) |
|---|---|---|---|---|
| SEB | Pensija 18+ (PF III) | € | € | € | € |
| SEB | Index. Klimato ateitis (PF III) | € | € | € | € |
| Luminor | Ateitis 16 – 50 (PF III) | € | € | € | € |
| Luminor | Tvari ateitis index (PF III) | € | € | € | € |
| SB | INVL EXTREMO III 16+ (PF III) | € | € | € | € |
| Swedbank | Pensijos fondas 18+ (PF III) | € | € | € | € |
| Goindex | Pasaulio akcijų (PF III) | € | € | € | € |
| Allianz | Pasaulio akcijų fondas (IGD) | € | € | € | € |
| Ergo | Pasaulio akcijų indeksas (IGD) | € | € | € | € |
| PZU | Pasaulio rinkų akcijų kryptis (IGD) | € | € | € | € |
| SB | INVL Index Plus (IGD) | € | € | € | € |
| SB | INVL Global Sustainable Equity (IGD) | € | € | € | € |
| SEB | Ilgalaikio investavimo kryptis (IGD) | € | € | € | € |
| Swedbank Life | Agresyvaus augimo strategija (IGD) | € | € | € | € |
| Compensa | BNP Paribas US Growth (IGD) | € | € | € | € |
| Swedbank | Robur Access Edge Global (Fondas) | € | € | € | € |
| SEB | Global Exposure Fund (Fondas) | € | € | € | € |
| SEB | iShares MSCI ACWI (ETF) | € | € | € | € |
| Swedbank | iShares MSCI ACWI (ETF) | € | € | € | € |
| Luminor | iShares MSCI ACWI (ETF) | € | € | € | € |
| Myriad Capital | iShares MSCI ACWI (ETF) | € | € | € | € |
| IBKR | iShares MSCI ACWI (ETF) | € | € | € | € |
| Revolut | iShares MSCI ACWI (ETF) | € | € | € | € |
Pagrindiniai klausimai apie trečios pakopos pensijas (PF III) ir investicinį gyvybės draudimą (IGD)
Lietuvos pensijų sistema yra sudaryta iš trijų pakopų, kurios suteikia galimybę gyventojams kaupti pensijai ir užtikrinti finansinį stabilumą senatvėje.
Pirmoji pakopa – tai valstybinė socialinio draudimo pensija, kurią finansuoja „Sodra“. Šios pensijos dydis priklauso nuo darbo stažo ir sumokėtų socialinio draudimo įmokų. Ji suteikia pagrindinę finansinę apsaugą, bet dažnai yra pakankama tik minimaliems poreikiams.
Antroji pakopa – tai privačios pensijų kaupimo sąskaitos, į kurias dalis gyventojo socialinio draudimo įmokų pervedama į pasirinktą pensijų fondą. Čia kaupiamos lėšos investuojamos, siekiant užtikrinti didesnę grąžą nei pirmoje pakopoje. Šiai pakopai taip pat pridedamos papildomos valstybės paskatos.
Trečioji pakopa – tai savanoriški pensijų fondai, į kuriuos žmonės gali kaupti papildomai savo lėšomis. Šie fondai leidžia investuoti papildomas įmokas į pasirinktus fondus ir turi tam tikras mokesčių lengvatas. Tam tikros trečios pakopos GPM lengvatos yra taikomos ir investuojant per investicinį gyvybės draudimą (IGD).
Trečios pakopos pensijų fondai (PF III) ir investicinis gyvybės draudimas (IGD) yra dvi skirtingos ilgalaikio investavimo priemonės, skirtos kaupti lėšas ateičiai, tačiau jų struktūra, rizika, mokesčiai ir teikiama nauda skiriasi.
Kalbant labai paprastai, PF III yra žymiai paprastesnė ir pigesnė investavimo priemonė nei IGD. Tuo tarpu IGD dažniausiai suteikia daugiau sprendimų laisvės bei greta investavimo siūlo ir sveikatos/gyvybės draudimą.
Trečios pakopos pensijų fondų lėšos paprastai investuojamos į akcijas ir obligacijas. Vienu metu konkrečioje valdymo įmonėje galima investuoti į vieną konkretų pensijų fondą. Taigi pensijų fonduose individualaus portfelio susiformavimo „laisvė” yra gana apribota. Tuo tarpu IGD dažniausiai suteikia galimybes įmokas išskaidyti ir klientas gali pasirinkti, kokiose kryptyse bus investuojamos jo įmokos. Yra variantų, kur per IGD galima investuoti ir ne tik į tradicines, bet ir alternatyvias turto klases, kaip pvz. NT ar auksas.
IGD atstovai taip pat dažnai akcentuoja, jog jų priemonė apima ne tik investavimą, bet ir draudimą. Visgi kaip rodo praktika, tokio „du viename” produkto reali nauda yra „sunkiai apčiuopiama”, mat draudimo įmonėms per ilgą laiką sumokamų valdymo/administravimo mokesčių ir įvairių atskaitymų suma dažnai gali būti net didesnė nei šios priemonės suteikiamos GPM lengvatos mokestinė nauda.
Norintiems apsidrausti sveikatą ar gyvybę, siekiant maksimalaus aiškumo ir paprastumo, greičiausiai parankiau draudimą ir investavimą atskirti. Dėl šios painiavos, į IGD priemonę galima investuoti ir nepasirenkant draudimo. Kitaip tariant, investuojama per investicinį gyvybės draudimą, kuris nesuteikia draudimo apsaugų. Realiai šis „investicinis draudimas be draudimo” egzistuoja tik dėl jo suteikiamų GPM lengvatų.
Investavimas.lt podcast’ai
„Profai” ir ne tik – apie investavimą paprasta žmonių kalba. Be reklamos, „užsakomųjų temų” ar kitų nesąmonių.
Kaip valdomi ir kiek investuotojams uždirba Venture Capital fondai? | Jonė Vaitulevičiūtė | #30 
Kas saugiau: vartojimo paskola ar paskola verslui su NT įkeitimu? | Audrius Žiugžda | #29 
Kaip valdomas 6 mlrd. EUR portfelis? | Valiutos Auksas Obligacijos Akcijos | Rasa Platūkienė | #28 
Ar sutelktinio finansavimo platformų NT užstatai atlaikys rimtą krizę? | Viktorija Čijunskytė | #27 
NAUJIENOS! Atsinaujina www.investavimas.lt | Startuoja ‘Profesionalaus Investuotojo Akademija’ | #24 
Klausimų ir atsakymų sesija apie investavimą su Artūru ir Luku #2 | investavimas.lt 
Kaip diversifikuoti investicijų portfelį, kad miegotum ramiai? | Investavimas.lt 
Išsamiai apie ETF be nesąmonių | Investavimas.lt Papildomos temos
Mūsų straipsnių archyvas
Valdymas:
Pasyvus
Sekamas indeksas:
MSCI AC World Net Return Index