Akcijų Momentum
Tai aktyviai valdomas dinaminis investicijų portfelis, kurio pozicijos kas mėnesį yra koreguojamos priklausomai trijų pagrindinių akcijų regionų (JAV, išsivysčiusios ir besivystančios rinkos) tarpusavio inertiškumo reitingų.
| 1998-12 – 2024-08 | CAGR | Max kritimas |
|---|---|---|
| Akcijų Momentum | ||
| Pasaulio akcijos | ||
| Pasaulio NT | ||
| Žaliavos | ||
| Auksas | ||
| Europos obligacijos |
Akcijų Momentum yra dinaminis, iš trijų akcijų regionų (JAV, išsivysčiusios ir besivystančios rinkos) formuojamas portfelis, kurio sudėtis pastoviai kinta. Jis yra aktyviai valdomas pagal mūsų akademijoje pristatomą inertiškumo koncepciją.
Portfelio rebalansavimo algoritmas yra sudarytas taip, kad kiekvieną mėnesį portfelyje yra laikomas tik tas vienas regionas, kuris vertinant praeitų 1, 3, 6, 9 ir 12 mėn. pokyčius – pasirodė geriausiai.
Tai yra kardinaliai sudėtingesnis investavimo modelis nei renkantis pasyvius portfelių variantus. Šio portfelio konstravimui prireiks 3 biržoje prekiaujamų fondų (mūsų atrinktus ETF rasite šiame puslapyje žemiau) ir ekstremaliais atvejais gali reikėti atlikti iki 2 sandorių per mėnesį. Taigi, priklausomai nuo pasirinkto ETF brokerio kainodaros, minimalūs jo formavimo ir priežiūros kaštai bus reikšmingai didesni nei dirbant su tradiciniais portfeliais.
Vidutinė metinė šio portfelio grąža (nuo 1999 metų) reikšmingai lenkė pasaulio akcijų indeksą. Tuo tarpu, maksimalios vertės praradimai per dideles krizes išlikdavo labai panašūs su pasaulio akcijų indekso kritimu.
| 1 mėn | Šiemet | 12 mėn | 5 metai |
|---|---|---|---|
| -0,8% | 18,3% | 23,6% | 98,1% |
| Vidutinė 12 mėn. grąža | Pelningų 60 mėn. | Didžiausias kritimas Didž. kritimas | Esamas kritimas |
|---|---|---|---|
| 13,6% | 98,0% | -47,1% | -1,2% |
Šiam portfeliui susiformuoti reikalingos priemonės:
ETF ar kitų fondų variantai, skirti šios portfelio dalies formavimui
Pagrindiniai klausimai apie portfelius
Žemiau pateikiame aktualius klausimus apie portfelius bei kitą naudingą informaciją
Tai investuotojo turimų finansinių priemonių ir turto rinkinys, kurį sudaro įvairios investicijos, pavyzdžiui, akcijos, obligacijos ar kitos turto klasės, kaip pvz. nekilnojamojo turto trestai, auksas ar žaliavos.
Pagrindinis portfelio tikslas – užtikrinti ilgalaikį kapitalo augimą, generuoti pajamas ar pasiekti kitus finansinius tikslus, atsižvelgiant į investuotojo rizikos toleranciją ir laiko horizontą. Portfelis leidžia valdyti riziką per diversifikaciją, padalijant investicijas į skirtingas turto klases, sektorius ir regionus.
Investicijų portfeliai gali būti sukurti pagal individualius investuotojo tikslus ir poreikius. Pavyzdžiui, konservatyvūs investuotojai dažnai renkasi daugiau obligacijų ir mažiau rizikingų priemonių, kurios siūlo stabilias, nors ir mažesnes pajamas. Tuo tarpu rizikingesni investuotojai gali daugiau dėmesio skirti akcijoms ar kitoms augančioms rinkoms, tikėdamiesi didesnės grąžos, nors ir su didesne rizika.
Formuojant portfelį svarbu reguliariai jį peržiūrėti ir prireikus koreguoti. Laikui bėgant kai kurios investicijos gali prarasti vertę, o kitos išaugti, todėl reikia balansuoti portfelį, kad jis atitiktų iš anksto numatytą rizikos lygį ir grąžos tikslus.
Investicijų portfelio sudarymas yra geresnė strategija nei pavienių akcijų ar kitų atskirų finansinių priemonių pasirinkimas dėl kelių svarbių priežasčių. Pirmiausia, diversifikacija, kurią užtikrina portfelis, padeda sumažinti riziką. Kai investuojama tik į pavienes akcijas, investuotojas tampa priklausomas nuo vienos įmonės ar sektoriaus sėkmės. Jei šios akcijos vertė krenta, visa investicija gali stipriai nukentėti. Tuo tarpu portfelis apima įvairius aktyvus – akcijas, obligacijas, fondus ir kitus turto tipus – taip mažinant nuostolių riziką, nes vienos turto klasės nuosmukį gali kompensuoti kitos augimas.
Kitas svarbus portfelio privalumas – tai laiko ir pastangų taupymas. Pavienių akcijų ar kitų priemonių pasirinkimas reikalauja daug tyrimų, analizės ir nuolatinės stebėsenos. Investuotojui reikia sekti rinkos naujienas, finansinius rodiklius ir įmonės rezultatus, kad priimtų tinkamus sprendimus. Portfelis, ypač jei jame naudojami pasyvūs fondai, kaip ETF ar indeksų fondai, leidžia investuoti plačiau ir be būtinybės nuolat stebėti kiekvieną atskirą investiciją.
Be to, portfelio sudarymas padeda išlaikyti investavimo discipliną ir ilgalaikę strategiją. Investuotojai, pasirinkę pavienes akcijas, dažnai linkę reaguoti į rinkos svyravimus emociškai, pvz., parduodami akcijas po kainos kritimo ar per daug rizikuodami sėkmingų investicijų metu. Diversifikuotas portfelis padeda stabiliau siekti ilgalaikių tikslų, mažinant impulsyvių sprendimų riziką.
Papildomos temos
Mūsų straipsnių archyvas